凯撒旅游研究报告
研究员 : 曾光,钟潇 机构: 国信证券股份有限公司 日期: 2019-09-25
国信社服观点:1)海航旅游被动减持1.55%,公司第一大股东由海航系变更为原创始人陈小兵系,未来人事换届完成后,预计原创始人有望成为公司新的实际控制人;2)预计未来伴随人事及实控人变更落...
研究员 : 曾光,钟潇 机构: 国信证券股份有限公司 日期: 2019-06-14
参股海航酒店并拟战略合作,相互导流发挥协同效应
公司拟出资7.85亿元购买北京海鸿源持有的海航酒店10.09%的股权。...
研究员 : 梅林 机构: 招商证券股份有限公司 日期: 2019-05-08
事件:
4月28日,凯撒旅游发布2018年年报。2018年,公司实现营业收入81.80亿元/增长1.67%;归母净利润...
研究员 : 安鹏,沈涛,张雨露 机构: 广发证券股份有限公司 日期: 2019-05-08
18年保持平稳增长,19Q1营收平稳,毛利率下降导致净利润下降
公司发布2018年年报和2019年一季报,18年公司实...
研究员 : 钟潇,曾光 机构: 国信证券股份有限公司 日期: 2019-05-05
2018年扣非业绩增长14%,基本符合预期
2018年,公司实现营收81.80亿元,同比增长1.67%,实现归母业绩1...
研究员 : 李跃博 机构: 兴业证券股份有限公司 日期: 2019-04-25
目前海航系持股比例仅比凯撒系多0.32%。1)海航系:在宏信证券的股权质押违约压力下,海航系在19年3月底和4月初相继通过集中竞价减持0.97%、大宗交易减持2.32%、协议转让减持5....
研究员 : 杜一帆 机构: 安信证券股份有限公司 日期: 2018-12-06
收入稳步增长,单季净利润略有提升。2018Q1-3实现营收69.27亿元/+11.02%,Q3单季实现营收31.60亿元/+11.45%,旅游业务增速稳健。2018Q1-3累计归母净利降...
研究员 : 刘越男 机构: 国泰君安证券股份有限公司 日期: 2018-11-16
股权风险充分反应,估值低。①2016-2018年行业增速下滑,行业集中度快速提高;2019年静待行业复苏,龙头公司尽享成长。②品牌+资源优势+流量优势帮助公司提高市场份额,增速将显著快于...
研究员 : 陈扬扬,汪立亭 机构: 海通证券股份有限公司 日期: 2018-11-15
公司披露2018三季报。2018年1-9月收入69.3亿元,同比增长11%,其中Q1/Q2/Q3各17.99、19.69、31.60亿元,分别同比增长11%、10.3%、11.4%。归母...
研究员 : 李跃博 机构: 兴业证券股份有限公司 日期: 2018-11-09
公司原名“易食股份”,主营业务为航空、铁路配餐,2015年底通过重大资产重组收购海航旅游旗下的国内出境游综合运营商凯撒同盛,总估值24亿元,主业新增出境游零售、批发与企业会奖,并更名为“...
研究员 : 梅林 机构: 招商证券股份有限公司 日期: 2018-10-31
事件:
10月29日,凯撒旅游发布2018年三季报。2018Q1-Q3,公司实现营收69.27亿元/增长11.02%;...
研究员 : 汪立亭,陈扬扬 机构: 海通证券股份有限公司 日期: 2018-09-12
凯撒旅游披露2018年中报:2018年上半年收入37.7亿元,同比增长10.7%,Q1/Q2各同比增加11%、10.3%;扣非归母净利润0.75亿元,同比增长2.2%,Q1/Q2各同比增...
研究员 : 朱芸 机构: 西南证券股份有限公司 日期: 2018-09-05
业绩总结:2018H1公司实现营收37.7亿元,同比增长10.7%,实现归母净利润7664.8万元,同比下滑43%,扣非净利润7529.4万元,同比增长2.2%,其中Q2实现营收19.6...
研究员 : 杜一帆 机构: 安信证券股份有限公司 日期: 2018-09-04
业绩简述:根据中报,2018H1实现营收37.67亿元/+10.66%,归母净利润0.77亿元/-42.99%,归母扣非净利0.75亿元/+2.2%,基本EPS0.0955/-42.99...
研究员 : 梅林 机构: 招商证券股份有限公司 日期: 2018-09-03
事件:
8月30日,凯撒旅游发布2018年中报。上半年,公司实现营收37.67亿元/增长10.66%;归属净利润766...
